质量提示：有 27 个标的小时线来自东方财富/efinance兜底，日内走势需以券商 App 复核。；TuShare realtime_quote 未提供逐标的时间，无法精确判断是否超过15分钟。；其余缺失证据见文末风险提示。

CORE · 核心结论

09:30 正式窗口交易日，来自 TuShare trade_cal 只读 / 不下单 4 条质量提示

09:30 盘面是结构分化，不是可以全面追高的科技主升

09:30 盘面是结构分化，不是可以全面追高的科技主升。上证指数 +0.16%、沪深300 +0.26%、创业板指 -0.18%、科创50 +1.06%；半导体ETF +1.20%、芯片ETF +1.17%，但 AI 算力个股和机器人 ETF 转弱，低波红利/银行也没有占优。

组合当前最紧约束是单票和主题集中：科伦药业（002422.SZ）按 47.80 计约 20.08%，高于 12% 纪律线；159538.SZ 与科创50ETF（588000.SH）、创业板人工智能ETF华宝（159363.SZ）重复放大科技 beta；工业富联（601138.SH）仍低于 MA60 68.06 和 MA20 72.23，收回 70.0 前不加仓。

今日可执行优先级：若券商显示科伦药业（002422.SZ）已可卖，47.5-48.5 先减 8-9 手至约 12% 内；富国国证信息技术创新主题ETF（159538.SZ）2.30-2.34 卖出 100 手，退出重复 ETF；工业富联（601138.SH）不能收回 65.0-66.5 时减 2 手，保留 1 手观察。

ACTION QUEUE

今日交易动作（按优先级）

从最终 Markdown 的“今日可执行动作”自动抽取；交易前仍以券商实时价复核。

观望科伦药业（002422.SZ）先控单票

买入区间“不买入”，加仓价“不加仓”。若券商显示已可卖，47.5-48.5 减 8-9 手，目标降到约 12% 内；若配置可卖数仍为 0，只记录风险，等券商可卖后处理。

标的002422.SZ手数/金额9 手触发47.5-48.5风控/失效若券商显示已可卖，47.5-48.5 减 8-9...

观望富国国证信息技术创新主题ETF（159538.SZ）退出重复科技 b...

2.30-2.34 卖出 100 手，跌回 2.28 下方也退出；保留科创50ETF（588000.SH）和创业板人工智能ETF华宝（159363.SZ）作为既有科技代理。

标的159538.SZ、588000.SH、159363.SZ手数/金额100 手触发2.30-2.34、2.28风控/失效富国国证信息技术创新主题ETF（159538.S...

观望工业富联（601138.SH）继续趋势否决处理

不买入、不加仓；64.5-65.0 不能快速收回，或反抽 66.0-66.5 不过，减 2 手，剩余 1 手观察。

标的601138.SH手数/金额2 手、1 手触发64.5-65.0、66.0-66.5风控/失效64.5-65.0 不能快速收回，或反抽 66....

观望中信证券（600030.SH）借反弹降到纪律线

29.3-29.6 减 3 手，取整后约 4.05%；买入区间“不买入”，加仓价“不加仓”。

标的600030.SH手数/金额3 手触发29.3-29.6、4.05风控/失效中信证券（600030.SH）借反弹降到纪律线：...

观望美的集团（000333.SZ）和机器人ETF（159278.SZ）作...

美的 79.5-80.5 不放量减 1 手；机器人ETF 1.23-1.24 不能收回 1.25，减 50 手。

标的000333.SZ、159278.SZ手数/金额1 手、50 手触发79.5-80.5、1.23-1.24风控/失效美的集团（000333.SZ）和机器人ETF（1...

观望明确观望

港股通医药ETF（513200.SH）、信立泰（002294.SZ）、中科曙光（603019.SH）、中兴通讯（000063.SZ）、立讯精密（002475.SZ）、南大光电（300346.SZ）、彤程新材（603650.SH）、上海新阳（300236.SZ）、中际旭创（300308.SZ）、新易盛（300502.SZ）今天不买入。

标的513200.SH、002294.SZ、603019.SH、000063.SZ手数/金额-触发-风控/失效-

PORTFOLIO RISK MAP

组合约束 / 风险地图

基于最终 Markdown 的组合仓位表抽取；用于快速看哪些暴露最紧。

ETF / 指数仓

136614.90 / 27.32%

默认目标 26%，组合上限 34%

略高于目标；不新增 ETF，先退出重复 159538.SZ

AI / 算力个股仓

32489.00 / 6.50%

默认目标 38%

低于目标，但 601138.SH 触发趋势否决，不能用破位股补仓位

科技 ETF 代理暴露

74232.00 / 14.85%

588000.SH + 159363.SZ

保留作为科技 beta；不与 159538.SZ 长期叠加

低波红利 / 央企仓

119424.00 / 23.88%

默认目标 24%

基本达标，不需要继续扩散新开

可用现金

176000.00

portfolio.yaml，2026-07-03 15:15 收盘复盘

按目标资金分母约 35.20%，现金充足

现金 / 待买仓

176000.00 / 35.20%

默认目标 12%

现金已高；不是因为缺钱而卖，是为了降低集中度

CURRENT · 组合约束

仓位指标明细

组合不是缺买入额度，而是持仓过分散且部分单票过大。

可用现金

176000.00

ETF / 指数仓

136614.90 / 27.32%

AI / 算力个股仓

32489.00 / 6.50%

科技 ETF 代理暴露

74232.00 / 14.85%

现金 / 待买仓

176000.00 / 35.20%

场内资金分母

500000.00

低波红利 / 央企仓

119424.00 / 23.88%

当前可见持仓市值

424950.20

CONSTRAINTS

约束原文摘录

约束 1组合不是缺买入额度，而是持仓过分散且部分单票过大。

约束 2当前应保留 588000.SH 和 159363.SZ 作为既有科技 beta，退出 159538.SZ 的重复暴露；创新药只保留纪律内仓位，科伦药业（002422.SZ）需要从约 20% 降到 12% 内。

约束 3低波红利/银行已经接近目标，不需要为了防御再新开银行或运营商。

TECH MAINLINE

科技主线分歧判断

分歧偏弱，反抽未确认

AI 算力链

工业富联、浪潮信息、中科曙光、CPO；工业富联 64.57，低于 MA5 68.10、MA20 72.23、MA60 68.06；浪潮信息 -1.34%，CPO 两只高价股下跌

跟随创业板偏弱

AI 应用链

创业板人工智能ETF华宝；159363.SZ 1.416，-0.49%，低于 MA5 1.479 和 MA20 1.465

结构修复，但不是全线主升

半导体国产替代链

科创50ETF、半导体ETF、芯片ETF、光刻胶；科创50 +1.06%、半导体ETF +1.20%，但光刻胶主池只分化反抽

存储映射事件脉冲

存储 / HBM / 先进封装

江波龙、佰维存储、长电科技、兆易创新等 analysis-only 标的；长鑫存储情绪映射组中位数 +2.60%，但扩产工程为负、设备接近持平

CHANGXIN CHAIN

长鑫链盯盘判断

长鑫链当前状态判断为“结构分化，偏存储情绪脉冲”，不是独立主线，也不是全链补涨扩散。数据层基线为结构性分化：长鑫链平均涨跌幅 +0.83%，中位数 +0.22%，上涨占比 54.3%；半导体ETF +1.20%、芯片ETF +1.17%、科创50 +1.06%，说明长鑫链整体并没有显著跑赢半导体/科创代理。

与指数和 ETF 对比：上证指数 +0.16%，创业板指 -0.18%，科创50 +1.06%，半导体ETF +1.20%，芯片ETF +1.17%，机器人ETF -1.82%。长鑫链比创业板和机器人强，但弱于半导体ETF/芯片ETF，且强度集中在存储映射和部分材料。非主交易池长鑫链股票只作为观察和研究结论，不进入今日可执行动作；与主交易池重叠的南大光电（300346.SZ）、彤程新材（603650.SH）、上海新阳（300236.SZ）仍按光刻胶事件线处理。

数据基线：存储映射驱动的事件情绪脉冲

存储情绪映射

上涨家数 -；当前最强，但属于存储情绪映射，不等同长鑫直接供应链

长鑫核心材料

上涨家数 -；有局部修复，但光刻胶并未全线走强

长鑫核心设备

上涨家数 -；核心设备只接近持平，不支持独立主线判断

扩产工程/零部件

上涨家数 -；扩散最弱，补涨未形成

POSITIONS

当前持仓建议

标的	代码	名称	当前价	涨跌幅	持仓市值	当前仓位	仓位类型	动作	买入/观察区间	加仓/确认价	减仓/处理价	风控价	建议仓位上限	建议手数	对应金额	取整后仓位	简要理由	主要风险
上证50ETF（510050.SH）	510050.SH	上证50ETF	3.038	+0.50%	14278.60	2.86%	宽基ETF仓	持有	不买入；3.00-3.02 仅观察	不加仓	3.08-3.10 滞涨再减	2.99	8%	0	0.00	2.86%	仓位不高，但 ETF 总仓略高于目标，午前不补宽基。	宽基缩量反弹，持续性未知。
科创50ETF（588000.SH）	588000.SH	科创50ETF	2.124	+1.05%	45878.40	9.18%	短线情绪/事件仓	持有	不买入；2.10-2.12 仅观察承接	不加仓	2.15-2.18 滞涨减 20 手	2.10	10%	0	0.00	9.18%	保留科创AI芯片/半导体 beta，但已接近 10% 上限。	科创50均价线下，和其他科技 ETF 重复。
机器人ETF（159278.SZ）	159278.SZ	机器人ETF	1.238	-1.82%	25255.20	5.05%	短线情绪/事件仓	减仓	不买入	不加仓	1.23-1.24 不能收回 1.25 先减 50 手；反抽 1.25-1.26 不放量再减	1.20	10%	-50	-6190.00	3.81%	上周强主题今日转弱，且新闻线索提示机器人概念股有风险提示。	若机器人午后重新放量上攻，会少拿部分弹性。
创业板人工智能ETF华宝（159363.SZ）	159363.SZ	创业板人工智能ETF华宝	1.416	-0.49%	28036.80	5.61%	短线情绪/事件仓	持有	不买入；1.40-1.42 仅观察	不加仓	跌破 1.40 减 50 手；反抽 1.45-1.48 不放量减	1.40	10%	0	0.00	5.61%	AI 应用/创业板代理偏弱，保留小仓但不新增。	创业板缩量，ETF 和科创/信息技术 ETF 重复。
工业富联（601138.SH）	601138.SH	工业富联	64.57	-0.23%	19371.00	3.87%	短线情绪/事件仓	减仓	不买入	不加仓；收回 70.0 前不恢复核心候选评估	64.5-65.0 不能快速收回，或反抽 66.0-66.5 不过，减 2 手	64.50	6%	-2	-12914.00	1.29%	仍低于 MA60、MA20，5日/20日相对强弱垫后，趋势否决未解除。	若后续重新站回 71.8-72.0，会少拿一部分修复。
西部矿业（601168.SH）	601168.SH	西部矿业	29.86	+2.19%	2986.00	0.60%	周期观察仓	持有	不买入；28.5-29.0 仅观察	不加仓	30.6-31.0 冲高回落可卖出 1 手	28.50	4%	0	0.00	0.60%	用户已降到 1 手重金属观察仓，今天只看强度。	成本未知，周期资源冲高回落风险。
中国移动（600941.SH）	600941.SH	中国移动	86.86	-0.71%	17372.00	3.47%	中长线价值仓	持有	不买入；85.5-86.0 仅观察	不加仓	配置可卖数为 0，暂不写今日卖出	85.38	6%	0	0.00	3.47%	低波仓基本达标，运营商作为缓冲持有。	防御仓机会成本，且短线弱于成长代理。
长江电力（600900.SH）	600900.SH	长江电力	26.89	-0.59%	26890.00	5.38%	中长线价值仓	持有	不买入；26.4-26.7 仅观察	不加仓	配置可卖数为 0，暂不写今日卖出	26.15	6%	0	0.00	5.38%	公用事业接近上限，留作组合缓冲。	防御股跑输半导体修复。
工商银行（601398.SH）	601398.SH	工商银行	6.99	-0.71%	32853.00	6.57%	中长线价值仓	持有	不买入	不加仓	配置可卖数为 0；若券商可卖且反抽 7.05-7.10，可减 5 手	6.95	6%	0	0.00	6.57%	已超 6% 上限，但低波仓提供缓冲，今天先控新增。	银行转弱和单票仓位偏高。
招商银行（600036.SH）	600036.SH	招商银行	36.65	-0.49%	10995.00	2.20%	中长线价值仓	持有	不买入；35.8-36.2 仅观察	不加仓	配置可卖数为 0，暂不写今日卖出	35.28	5%	0	0.00	2.20%	已有工行银行仓，招行不急补。	银行板块不占优。
美的集团（000333.SZ）	000333.SZ	美的集团	79.35	+1.78%	31740.00	6.35%	中长线价值仓	减仓	不买入	不加仓	79.5-80.5 不能放量站稳，减 1 手；跌破 77.5 也减	77.50	5%	-1	-7935.00	4.76%	家电优先级低且超 5% 上限，借反弹降分散度。	若消费白马继续修复，会少拿一部分。
科伦药业（002422.SZ）	002422.SZ	科伦药业	47.80	-0.38%	100380.00	20.08%	短线情绪/事件仓	减仓	不买入	不加仓	若券商显示已可卖，47.5-48.5 减 8-9 手至约 12% 内；若配置可卖仍为 0，只记录风险等待复核	45.50	12%	-9	-43020.00	11.47%	单票占比过高，RSI 偏热，创新药已有足够暴露。	配置显示 available=0，实际可卖需以券商为准；若继续走强会少拿弹性。
中信证券（600030.SH）	600030.SH	中信证券	29.36	+1.42%	29066.40	5.81%	打新底仓/券商辅助	减仓	不买入	不加仓	29.3-29.6 减 3 手	28.60	4%	-3	-8808.00	4.05%	已超 4% 单票上限，券商反弹先降纪律仓。	若券商午后补涨，会少拿一段。
浪潮信息（000977.SZ）	000977.SZ	浪潮信息	65.46	-1.34%	13092.00	2.62%	短线情绪/事件仓	持有	不买入；64.5-65.5 仅观察	不加仓；站回 67.0-68.5 后再评估 1 手短打	跌破 64.5 减 1 手；68.5-70.0 滞涨减	64.50	6%	0	0.00	2.62%	小仓持有，不自动接替工业富联做主仓。	AI 算力反抽失败后回落。
富国国证信息技术创新主题ETF（159538.SZ）	159538.SZ	富国国证信息技术创新主题ETF	2.304	+1.54%	23040.00	4.61%	短线情绪/事件仓	卖出	不买入	不加仓	2.30-2.34 卖出 100 手；跌回 2.28 下方也退出	2.28	0%	-100	-23040.00	0.00%	该 ETF 只能替代 `588000.SH` 或 `159363.SZ`，当前三者同时持有会叠加科技 beta。	若信息技术创新 ETF 独立走强，会少拿反弹。

上证50ETF（510050.SH）

510050.SH

持有

仓位类型宽基ETF仓

当前价3.038

涨跌幅+0.50%

持仓市值14278.60

当前仓位2.86%

买入/观察区间不买入；3.00-3.02 仅观察

加仓/确认价不加仓

减仓/处理价3.08-3.10 滞涨再减

风控价2.99

建议手数0

对应金额0.00

取整后仓位2.86%

建议仓位上限8%

简要理由仓位不高，但 ETF 总仓略高于目标，午前不补宽基。

主要风险宽基缩量反弹，持续性未知。

科创50ETF（588000.SH）

588000.SH

持有

仓位类型短线情绪/事件仓

当前价2.124

涨跌幅+1.05%

持仓市值45878.40

当前仓位9.18%

买入/观察区间不买入；2.10-2.12 仅观察承接

加仓/确认价不加仓

减仓/处理价2.15-2.18 滞涨减 20 手

风控价2.10

建议手数0

对应金额0.00

取整后仓位9.18%

建议仓位上限10%

简要理由保留科创AI芯片/半导体 beta，但已接近 10% 上限。

主要风险科创50均价线下，和其他科技 ETF 重复。

机器人ETF（159278.SZ）

159278.SZ

减仓

仓位类型短线情绪/事件仓

当前价1.238

涨跌幅-1.82%

持仓市值25255.20

当前仓位5.05%

买入/观察区间不买入

加仓/确认价不加仓

减仓/处理价1.23-1.24 不能收回 1.25 先减 50 手；反抽 1.25-1.26 不放量再减

风控价1.20

建议手数-50

对应金额-6190.00

取整后仓位3.81%

建议仓位上限10%

简要理由上周强主题今日转弱，且新闻线索提示机器人概念股有风险提示。

主要风险若机器人午后重新放量上攻，会少拿部分弹性。

创业板人工智能ETF华宝（159363.SZ）

159363.SZ

持有

仓位类型短线情绪/事件仓

当前价1.416

涨跌幅-0.49%

持仓市值28036.80

当前仓位5.61%

买入/观察区间不买入；1.40-1.42 仅观察

加仓/确认价不加仓

减仓/处理价跌破 1.40 减 50 手；反抽 1.45-1.48 不放量减

风控价1.40

建议手数0

对应金额0.00

取整后仓位5.61%

建议仓位上限10%

简要理由AI 应用/创业板代理偏弱，保留小仓但不新增。

主要风险创业板缩量，ETF 和科创/信息技术 ETF 重复。

工业富联（601138.SH）

601138.SH

减仓

仓位类型短线情绪/事件仓

当前价64.57

涨跌幅-0.23%

持仓市值19371.00

当前仓位3.87%

买入/观察区间不买入

加仓/确认价不加仓；收回 70.0 前不恢复核心候选评估

减仓/处理价64.5-65.0 不能快速收回，或反抽 66.0-66.5 不过，减 2 手

风控价64.50

建议手数-2

对应金额-12914.00

取整后仓位1.29%

建议仓位上限6%

简要理由仍低于 MA60、MA20，5日/20日相对强弱垫后，趋势否决未解除。

主要风险若后续重新站回 71.8-72.0，会少拿一部分修复。

西部矿业（601168.SH）

601168.SH

持有

仓位类型周期观察仓

当前价29.86

涨跌幅+2.19%

持仓市值2986.00

当前仓位0.60%

买入/观察区间不买入；28.5-29.0 仅观察

加仓/确认价不加仓

减仓/处理价30.6-31.0 冲高回落可卖出 1 手

风控价28.50

建议手数0

对应金额0.00

取整后仓位0.60%

建议仓位上限4%

简要理由用户已降到 1 手重金属观察仓，今天只看强度。

主要风险成本未知，周期资源冲高回落风险。

中国移动（600941.SH）

600941.SH

持有

仓位类型中长线价值仓

当前价86.86

涨跌幅-0.71%

持仓市值17372.00

当前仓位3.47%

买入/观察区间不买入；85.5-86.0 仅观察

加仓/确认价不加仓

减仓/处理价配置可卖数为 0，暂不写今日卖出

风控价85.38

建议手数0

对应金额0.00

取整后仓位3.47%

建议仓位上限6%

简要理由低波仓基本达标，运营商作为缓冲持有。

主要风险防御仓机会成本，且短线弱于成长代理。

长江电力（600900.SH）

600900.SH

持有

仓位类型中长线价值仓

当前价26.89

涨跌幅-0.59%

持仓市值26890.00

当前仓位5.38%

买入/观察区间不买入；26.4-26.7 仅观察

加仓/确认价不加仓

减仓/处理价配置可卖数为 0，暂不写今日卖出

风控价26.15

建议手数0

对应金额0.00

取整后仓位5.38%

建议仓位上限6%

简要理由公用事业接近上限，留作组合缓冲。

主要风险防御股跑输半导体修复。

工商银行（601398.SH）

601398.SH

持有

仓位类型中长线价值仓

当前价6.99

涨跌幅-0.71%

持仓市值32853.00

当前仓位6.57%

买入/观察区间不买入

加仓/确认价不加仓

减仓/处理价配置可卖数为 0；若券商可卖且反抽 7.05-7.10，可减 5 手

风控价6.95

建议手数0

对应金额0.00

取整后仓位6.57%

建议仓位上限6%

简要理由已超 6% 上限，但低波仓提供缓冲，今天先控新增。

主要风险银行转弱和单票仓位偏高。

招商银行（600036.SH）

600036.SH

持有

仓位类型中长线价值仓

当前价36.65

涨跌幅-0.49%

持仓市值10995.00

当前仓位2.20%

买入/观察区间不买入；35.8-36.2 仅观察

加仓/确认价不加仓

减仓/处理价配置可卖数为 0，暂不写今日卖出

风控价35.28

建议手数0

对应金额0.00

取整后仓位2.20%

建议仓位上限5%

简要理由已有工行银行仓，招行不急补。

主要风险银行板块不占优。

美的集团（000333.SZ）

000333.SZ

减仓

仓位类型中长线价值仓

当前价79.35

涨跌幅+1.78%

持仓市值31740.00

当前仓位6.35%

买入/观察区间不买入

加仓/确认价不加仓

减仓/处理价79.5-80.5 不能放量站稳，减 1 手；跌破 77.5 也减

风控价77.50

建议手数-1

对应金额-7935.00

取整后仓位4.76%

建议仓位上限5%

简要理由家电优先级低且超 5% 上限，借反弹降分散度。

主要风险若消费白马继续修复，会少拿一部分。

科伦药业（002422.SZ）

002422.SZ

减仓

仓位类型短线情绪/事件仓

当前价47.80

涨跌幅-0.38%

持仓市值100380.00

当前仓位20.08%

买入/观察区间不买入

加仓/确认价不加仓

减仓/处理价若券商显示已可卖，47.5-48.5 减 8-9 手至约 12% 内；若配置可卖仍为 0，只记录风险等待复核

风控价45.50

建议手数-9

对应金额-43020.00

取整后仓位11.47%

建议仓位上限12%

简要理由单票占比过高，RSI 偏热，创新药已有足够暴露。

主要风险配置显示 available=0，实际可卖需以券商为准；若继续走强会少拿弹性。

中信证券（600030.SH）

600030.SH

减仓

仓位类型打新底仓/券商辅助

当前价29.36

涨跌幅+1.42%

持仓市值29066.40

当前仓位5.81%

买入/观察区间不买入

加仓/确认价不加仓

减仓/处理价29.3-29.6 减 3 手

风控价28.60

建议手数-3

对应金额-8808.00

取整后仓位4.05%

建议仓位上限4%

简要理由已超 4% 单票上限，券商反弹先降纪律仓。

主要风险若券商午后补涨，会少拿一段。

浪潮信息（000977.SZ）

000977.SZ

持有

仓位类型短线情绪/事件仓

当前价65.46

涨跌幅-1.34%

持仓市值13092.00

当前仓位2.62%

买入/观察区间不买入；64.5-65.5 仅观察

加仓/确认价不加仓；站回 67.0-68.5 后再评估 1 手短打

减仓/处理价跌破 64.5 减 1 手；68.5-70.0 滞涨减

风控价64.50

建议手数0

对应金额0.00

取整后仓位2.62%

建议仓位上限6%

简要理由小仓持有，不自动接替工业富联做主仓。

主要风险AI 算力反抽失败后回落。

富国国证信息技术创新主题ETF（159538.SZ）

159538.SZ

卖出

仓位类型短线情绪/事件仓

当前价2.304

涨跌幅+1.54%

持仓市值23040.00

当前仓位4.61%

买入/观察区间不买入

加仓/确认价不加仓

减仓/处理价2.30-2.34 卖出 100 手；跌回 2.28 下方也退出

风控价2.28

建议手数-100

对应金额-23040.00

取整后仓位0.00%

建议仓位上限0%

简要理由该 ETF 只能替代 588000.SH 或 159363.SZ，当前三者同时持有会叠加科技 beta。

主要风险若信息技术创新 ETF 独立走强，会少拿反弹。

WATCHLIST

重点观察股票池建议

标的	代码	名称	当前价	涨跌幅	持仓市值	当前仓位	仓位类型	动作	买入/观察区间	加仓/确认价	减仓/处理价	风控价	建议仓位上限	取整后仓位	简要理由	主要风险
港股通医药ETF（513200.SH）	513200.SH	港股通医药ETF	0.985	+1.55%	0.00	0.00%	主题ETF观察仓	观望	不买入	不加仓	已清仓，无持仓不设减仓	0.94	4%	0.00%	已清仓，医药风险主要在科伦药业。	若医药继续修复会错过 ETF beta。
中国电信（601728.SH）	601728.SH	中国电信	5.38	-0.92%	-	-	中长线价值仓	观望	不买入；5.25-5.32 仅观察	不加仓	无持仓不设减仓	5.15	6%	0.00%	已有中国移动，避免运营商重复开仓。	防御仓机会成本。
平安银行（000001.SZ）	000001.SZ	平安银行	10.27	-0.19%	-	-	中长线价值仓	观望	不买入；10.05-10.15 仅观察	不加仓	无持仓不设减仓	9.99	6%	0.00%	已有工行和招行，不再新开银行分散仓。	银行内部轮动弱。
信立泰（002294.SZ）	002294.SZ	信立泰	40.77	+1.72%	0.00	0.00%	医药短线观察仓	观望	不买入；38.5-39.5 仅观察	不加仓	已清仓，无持仓不设减仓	37.80	4%	0.00%	已清仓后不自动买回；创新药已有科伦药业大仓。	量比 1.62、RSI 偏热，回落风险高。
中科曙光（603019.SH）	603019.SH	中科曙光	94.23	+1.67%	-	-	短线情绪/事件仓	观望	不买入；92.0-94.0 仅观察	不加仓	无持仓不设减仓	90.80	6%	0.00%	AI 后排未强于核心，不用追。	高波动 AI 回撤。
中兴通讯（000063.SZ）	000063.SZ	中兴通讯	35.72	-1.81%	-	-	短线情绪/事件仓	观望	不买入；34.8-35.3 仅观察	不加仓	无持仓不设减仓	34.70	6%	0.00%	通信链转弱，暂不补 AI 仓。	缩量反抽失败。
立讯精密（002475.SZ）	002475.SZ	立讯精密	64.06	-0.59%	-	-	短线情绪/事件仓	观望	不买入；62.0-63.5 仅观察	不加仓	无持仓不设减仓	60.60	5%	0.00%	消费电子/AI硬件没有强势确认。	跌破均线后继续回落。
南大光电（300346.SZ）	300346.SZ	南大光电	79.16	-1.27%	-	-	短线情绪/事件仓	观望	不买入；76.5-79.0 仅观察	不加仓	无持仓不设减仓	76.50	4%	0.00%	光刻胶未获官方确认，且资金流为负。	消息证伪或高换手回落。
彤程新材（603650.SH）	603650.SH	彤程新材	89.34	+0.29%	-	-	短线情绪/事件仓	观望	不买入；86.5-89.5 仅观察	不加仓	无持仓不设减仓	86.50	5%	0.00%	辨识度较高但仍只是事件交易。	尚未看到官方确认，当前按事件交易处理。
上海新阳（300236.SZ）	300236.SZ	上海新阳	112.13	+2.13%	-	-	短线情绪/事件仓	观望	不买入；108-112 仅观察	不加仓	无持仓不设减仓	107.50	4%	0.00%	弹性反抽，但不作为第一顺位事件仓。	一手金额较高，事件证据不足。
中际旭创（300308.SZ）	300308.SZ	中际旭创	1101.00	-1.34%	-	-	短线情绪/事件仓	观望	不买入；1090-1110 仅观察	不加仓	无持仓不设减仓	1090.00	3%，但一手超限	0.00%	一手约 110100 元，占目标资金 22.02%，不适合追买。	100股最低交易单位导致仓位严重失真。
新易盛（300502.SZ）	300502.SZ	新易盛	511.78	-2.70%	-	-	短线情绪/事件仓	观望	不买入；500-512 仅观察	不加仓	无持仓不设减仓	490.00	3%，但一手超限	0.00%	一手约 51178 元，占目标资金 10.24%，且今日转弱。	高波动 AI 回撤和仓位失真。

港股通医药ETF（513200.SH）

513200.SH

观望

仓位类型主题ETF观察仓

当前价0.985

涨跌幅+1.55%

持仓市值0.00

当前仓位0.00%

买入/观察区间不买入

加仓/确认价不加仓

减仓/处理价已清仓，无持仓不设减仓

风控价0.94

建议手数0

对应金额0.00

取整后仓位0.00%

建议仓位上限4%

简要理由已清仓，医药风险主要在科伦药业。

主要风险若医药继续修复会错过 ETF beta。

中国电信（601728.SH）

601728.SH

观望

仓位类型中长线价值仓

当前价5.38

涨跌幅-0.92%

持仓市值-

当前仓位-

买入/观察区间不买入；5.25-5.32 仅观察

加仓/确认价不加仓

减仓/处理价无持仓不设减仓

风控价5.15

建议手数0

对应金额0.00

取整后仓位0.00%

建议仓位上限6%

简要理由已有中国移动，避免运营商重复开仓。

主要风险防御仓机会成本。

平安银行（000001.SZ）

000001.SZ

观望

仓位类型中长线价值仓

当前价10.27

涨跌幅-0.19%

持仓市值-

当前仓位-

买入/观察区间不买入；10.05-10.15 仅观察

加仓/确认价不加仓

减仓/处理价无持仓不设减仓

风控价9.99

建议手数0

对应金额0.00

取整后仓位0.00%

建议仓位上限6%

简要理由已有工行和招行，不再新开银行分散仓。

主要风险银行内部轮动弱。

信立泰（002294.SZ）

002294.SZ

观望

仓位类型医药短线观察仓

当前价40.77

涨跌幅+1.72%

持仓市值0.00

当前仓位0.00%

买入/观察区间不买入；38.5-39.5 仅观察

加仓/确认价不加仓

减仓/处理价已清仓，无持仓不设减仓

风控价37.80

建议手数0

对应金额0.00

取整后仓位0.00%

建议仓位上限4%

简要理由已清仓后不自动买回；创新药已有科伦药业大仓。

主要风险量比 1.62、RSI 偏热，回落风险高。

中科曙光（603019.SH）

603019.SH

观望

仓位类型短线情绪/事件仓

当前价94.23

涨跌幅+1.67%

持仓市值-

当前仓位-

买入/观察区间不买入；92.0-94.0 仅观察

加仓/确认价不加仓

减仓/处理价无持仓不设减仓

风控价90.80

建议手数0

对应金额0.00

取整后仓位0.00%

建议仓位上限6%

简要理由AI 后排未强于核心，不用追。

主要风险高波动 AI 回撤。

中兴通讯（000063.SZ）

000063.SZ

观望

仓位类型短线情绪/事件仓

当前价35.72

涨跌幅-1.81%

持仓市值-

当前仓位-

买入/观察区间不买入；34.8-35.3 仅观察

加仓/确认价不加仓

减仓/处理价无持仓不设减仓

风控价34.70

建议手数0

对应金额0.00

取整后仓位0.00%

建议仓位上限6%

简要理由通信链转弱，暂不补 AI 仓。

主要风险缩量反抽失败。

立讯精密（002475.SZ）

002475.SZ

观望

仓位类型短线情绪/事件仓

当前价64.06

涨跌幅-0.59%

持仓市值-

当前仓位-

买入/观察区间不买入；62.0-63.5 仅观察

加仓/确认价不加仓

减仓/处理价无持仓不设减仓

风控价60.60

建议手数0

对应金额0.00

取整后仓位0.00%

建议仓位上限5%

简要理由消费电子/AI硬件没有强势确认。

主要风险跌破均线后继续回落。

南大光电（300346.SZ）

300346.SZ

观望

仓位类型短线情绪/事件仓

当前价79.16

涨跌幅-1.27%

持仓市值-

当前仓位-

买入/观察区间不买入；76.5-79.0 仅观察

加仓/确认价不加仓

减仓/处理价无持仓不设减仓

风控价76.50

建议手数0

对应金额0.00

取整后仓位0.00%

建议仓位上限4%

简要理由光刻胶未获官方确认，且资金流为负。

主要风险消息证伪或高换手回落。

彤程新材（603650.SH）

603650.SH

观望

仓位类型短线情绪/事件仓

当前价89.34

涨跌幅+0.29%

持仓市值-

当前仓位-

买入/观察区间不买入；86.5-89.5 仅观察

加仓/确认价不加仓

减仓/处理价无持仓不设减仓

风控价86.50

建议手数0

对应金额0.00

取整后仓位0.00%

建议仓位上限5%

简要理由辨识度较高但仍只是事件交易。

主要风险尚未看到官方确认，当前按事件交易处理。

上海新阳（300236.SZ）

300236.SZ

观望

仓位类型短线情绪/事件仓

当前价112.13

涨跌幅+2.13%

持仓市值-

当前仓位-

买入/观察区间不买入；108-112 仅观察

加仓/确认价不加仓

减仓/处理价无持仓不设减仓

风控价107.50

建议手数0

对应金额0.00

取整后仓位0.00%

建议仓位上限4%

简要理由弹性反抽，但不作为第一顺位事件仓。

主要风险一手金额较高，事件证据不足。

中际旭创（300308.SZ）

300308.SZ

观望

仓位类型短线情绪/事件仓

当前价1101.00

涨跌幅-1.34%

持仓市值-

当前仓位-

买入/观察区间不买入；1090-1110 仅观察

加仓/确认价不加仓

减仓/处理价无持仓不设减仓

风控价1090.00

建议手数0

对应金额0.00

取整后仓位0.00%

建议仓位上限3%，但一手超限

简要理由一手约 110100 元，占目标资金 22.02%，不适合追买。

主要风险100股最低交易单位导致仓位严重失真。

新易盛（300502.SZ）

300502.SZ

观望

仓位类型短线情绪/事件仓

当前价511.78

涨跌幅-2.70%

持仓市值-

当前仓位-

买入/观察区间不买入；500-512 仅观察

加仓/确认价不加仓

减仓/处理价无持仓不设减仓

风控价490.00

建议手数0

对应金额0.00

取整后仓位0.00%

建议仓位上限3%，但一手超限

简要理由一手约 51178 元，占目标资金 10.24%，且今日转弱。

主要风险高波动 AI 回撤和仓位失真。